Mauricio Ordoñez

Crisis del 2008 en el 2020

Muchos me preguntan al enterarse que el invertir en propiedades inmobiliarias en los EEUU es tan sencillo, que si va a volver a suceder lo de la crisis del 2008? La respuesta es simple y sencilla; La causal de esa crisis es difícil que se repita.

Lo que causo la crisis en los EEUU fue una crisis FINANCIERA los bancos fueron tan agresivos que otorgaban crédito hipotecario muy fácil.

Los bancos tenían programas muy agresivos como por ejemplo.

Existió un programa el cual nos  ayudo a obtener muchas inversiones,  Este programa funcionaba de la suigiente manera:
-Se prestaba hasta el 90% del valor de la compra. Esto hoy No Existe.
-Se prestaba prácticamente sin verifica ingresos. Esto hoy No Existe.
-Se prestaba en un programa que era de amortización negativa, Esto Hoy No existe
Dicha opción de Financiamiento , aprobaba un crédito a una tasa de interés del 1% efectivo anual y permitía El Pago de esta manera POR  LOs primeros 5 años del crédito hipotecario.

PERO la tasa de interés efectiva era el 6% EL PROGRAMA FUE maravilloso para los inversionistas y para el flujo mensual de la inversión PERO LUEGO DE LOS 5 años VINO el problema.

LOS 5 puntos DE LA TASA REAL que se dejó de pagar tocaba ponerse al día y dicha diferencia se iba directamente a la plusvalía del inmueble. Y cuando viene una corrección  inmobiliaria Que es común en cualquier lugar del mundo.

Vino el problemA. que LOS inversionistas con hipotecas debían más de lo que sus propiedades costaban en el mercado inmobiliario.

Esto ocasionó un efecto domino, los inversionistas dejaron de pagar las hipotecas y por ende los bancos se llenaron de propiedades.

Bien importante que se entienda la finalidad del negocio de los bancos es cobrar intereses, No reposeer  propiedades y ahí vino la catástrofe financiera. 

Retrocedieron los valores de los inmuebles  a 10 años atrás.

Hoy en día esto tipo de problema financiero de los Bancos no puede suceder.

SE aprendió DEL PROBLEMA Y NO existe Financiamiento al 90% No existe Sin verificar ingresos Y más importante No existe la Amortización negativa.

Hoy los bancos americanos tienen alternativas de créditos hipotecarios que los BLINDA de esta historia.

HOY las alternativas de financiamiento siempre van reduciendo el principal A MEDIDA que se hacen los pagos de las cuotas.

El financiamiento es más cuidadoso hoy toca verificar que se tienen mínimo los ingresos para pagar adecuadamente con documentación y demostrar que se puede realizar el pago Otro factor muy importante es que se aprendió y se construye con precaución e inteligentemente.

Las CONSTRUCCIONES se realizan con el dinero de los compradores y el endeudamiento de los constructores es mínimo.

SE construye igual que en Latinoamérica, toca llegar a punto de equilibrio para iniciar construcción pero con LAS regulaciones estatales.

Hoy es una economía sana por ejemplo.  anteriormente un edificio a construir de 300 departamentos el 80% de los compradores lo hicieron atravéz de hipotecas al 80% y 90% de financiamiento del valor de la compra.

ESTO HOY NO existe HOY EN DÍA En este mismo ejercicio  de los 300 compradores tiene mínimo  el 50% dado como depósito y el que se apalanca en el momento de la entrega del inmueble con los bancos  americanos pueden máximo financiar hasta el 60% a  70% del valor de la compra.  Y prácticamente solo lo hacen el 50% de los compradores. Esto quiere decir que si viene una corrección inmobiliaria va a ser prácticamente imposible que la gente pierda los inmuebles por qué tienen suficiente plusvalía que amortiguaría la corrección y No llegaríamos a la crisis financiera del 2008 otro factor muy importante Que las hipotecas siempre están reduciendo el principal en cada pago mensual.

En conclusión es una economía sana con inversionistas sofisticados y educados financieramente.